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  Controle el riesgo de su portafolio
    Administre el riesgo de su portafolio


Manejo del Riesgo

Uno de los errores más grandes de un inversionista es su incapacidad para asumir pérdidas.

Por ello es crítico que se disponga de un plan de control del riesgo para optimizar los retornos de un portafolio y minimizar las pérdidas.

    Usted debe tener un conjunto de reglas que le indiquen cuando debe vender ya sea para tomar ganancias o para evitar mayores pérdidas.

    NUNCA debe romper sus reglas.

    Las reglas deben usarse consistentemente y le permitirán tomar decisiones sin contenido emocional.

    Las reglas se refuerzan con la disciplina, paciencia, coraje y su fe y confianza en su metodología.

    Los corredores de bolsa o brokers le ofrecen varios tipos de ordenes de venta que le facilitan la automatización de su plan de control de riesgo. Ellas son:

      1. Sell Market.
      2. Sell Limit.
      3. Stop Market.
      4. Stop Limit.

       

    Por disciplina y control de riesgo, usted NO debe cambiar una orden de Stop una vez colocada, si el precio va en su contra.

    Si el precio va a favor, puede mover su stop más arriba para ir asegurando ganancias.

    Tenga cuidado cuando el mercado está en ciclos de corrección (selloffs) ya que por regla 3 de cada 4 compañías siguen el mercado.

    No se enamore de las empresas o piense de que porque es un líder de la industria no tiene fuertes correcciones.

    Una regla que le ayudará a proteger su capital es vender si el precio cae por debajo del 7% al 8% de su valor de compra.

    Recuerde que cuando una empresa tiene las señales de un climax máximo, es mejor vender y asegurar las ganancias obtenidas.

    Stop Inicial protector

    Apenas usted compre una acción debe colocar un Stop Inicial Protector, el cual está alrededor del 7% al 8% de su punto de compra.

    En el caso de un pullback el stop inicial estará en el low del pullback cuando el precio cambia de tendencia.

    Debe tener en cuenta la volatidad de la acción.

    Para tener una idea de la volatidad, calcule el promedio de las alturas de las barras diarias de precio (High - Low) en un periodo de 12 o 15 días.

    La siguiente tabla es una guía de donde puede colocar el Stop Inicial dependiendo del precio:

    Precio de la Acción
    Stop Inicial Protector
    $10 - $15
    $1
    $15 - $20
    $1 - $1.5
    $20 - $30
    $1.5 - $2
    $30 - $50
    $2
    $50 - $70
    $2.5
    $70 - $100
    $3
    > $100
    $3 - $4

     

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